新華社上海9月8日電(記者任軍 桑彤)科技崛起,必須要利用好金融力量。如何構(gòu)建既能促進(jìn)科技創(chuàng)新又能保障金融穩(wěn)定可持續(xù)發(fā)展的科技金融體系,成為9月5日至7日在滬舉行的第六屆外灘金融峰會上熱議的話題。
科技金融是通過銀行、證券、保險、創(chuàng)業(yè)投資、抵押、擔(dān)保等金融方式和服務(wù),支持科研、成果轉(zhuǎn)化和科技型企業(yè)發(fā)展的金融模式。從研發(fā)、中試到產(chǎn)業(yè)化,科技創(chuàng)新的各個階段都離不開金融支持。
“我國的科技金融發(fā)展非常迅速。”十四屆全國政協(xié)經(jīng)濟委員會副主任尹艷林在外灘金融峰會上表示,“金融業(yè)的業(yè)態(tài)正在發(fā)生深刻變革,金融與科技的融合正在成為新勢力。總體來看,金融對創(chuàng)新的支持正在向創(chuàng)新的前端延伸。”
2023年召開的中央金融工作會議提出做好五篇大文章,科技金融居首位。黨的二十屆三中全會審議通過的《中共中央關(guān)于進(jìn)一步全面深化改革、推進(jìn)中國式現(xiàn)代化的決定》提出,構(gòu)建同科技創(chuàng)新相適應(yīng)的科技金融體制,加強對國家重大科技任務(wù)和科技型中小企業(yè)的金融支持,完善長期資本投早、投小、投長期、投硬科技的支持政策。
由于科技企業(yè)具有研發(fā)周期長、不確定性高等特點,需要建立全方位、全周期的金融服務(wù)體系,助力不同生命周期的科技企業(yè)發(fā)展。“金融行業(yè)的不同業(yè)態(tài)要主動融入到科創(chuàng)生態(tài)的邏輯、機理里面,這樣才能提供更專業(yè)、更可持續(xù)的金融服務(wù)。”國泰君安證券總裁李俊杰表示。
股權(quán)投資在科創(chuàng)企業(yè)成長的早期,特別是“從0到1”的過程中,發(fā)揮了重要作用。《決定》也明確提出,鼓勵和規(guī)范發(fā)展天使投資、風(fēng)險投資、私募股權(quán)投資。
“股權(quán)投資基金要保持良好運行,必須要把‘募投管退’的全鏈條做好,特別是前面的‘募’和后面的‘退’,這就需要有長期資金、耐心資本,同時進(jìn)一步完善資本市場、發(fā)展并購市場,確保退出渠道的通暢。”北方新金融研究院院長陳文輝說。
上海交通大學(xué)上海高級金融學(xué)院首任理事長屠光紹認(rèn)為,在科技金融的發(fā)展過程中,要實現(xiàn)耐心資本與資本市場功能的協(xié)同發(fā)展,投資與融資的協(xié)調(diào)至關(guān)重要。
數(shù)據(jù)顯示,截至6月末,全國高新技術(shù)企業(yè)貸款余額15.3萬億元,其中信用貸款和中長期貸款占比均超過四成;知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款余額2340億元,同比增長38%。
科技金融的發(fā)展離不開“敢貸”“愿貸”的政策激勵和引導(dǎo)。今年4月份,中國人民銀行聯(lián)合科技部等部門設(shè)立了5000億元的科技創(chuàng)新和技術(shù)改造再貸款,其中1000億元額度專門用于支持初創(chuàng)期、成長期科技型中小企業(yè)首次貸款。5月份,國家金融監(jiān)督管理總局發(fā)布《關(guān)于銀行業(yè)保險業(yè)做好金融“五篇大文章”的指導(dǎo)意見》,在提升科技金融質(zhì)效方面,提出在風(fēng)險可控的前提下,加大信用貸款投放力度。
上海浦東發(fā)展銀行董事長張為忠表示,商業(yè)銀行如果按照傳統(tǒng)的方式來做科技金融,必須重新定位。“資金鏈、產(chǎn)業(yè)鏈、創(chuàng)新鏈的融合非常重要。在創(chuàng)新鏈方面,銀行要幫助企業(yè)把專利、知識產(chǎn)權(quán)變成真正的經(jīng)營資產(chǎn);在產(chǎn)業(yè)鏈方面,銀行不僅要對單一的企業(yè)提供金融服務(wù),也要加強對企業(yè)上下游的鏈條式服務(wù)。”
尹艷林建議,要利用區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)等手段提升對科技企業(yè)的風(fēng)險評估和金融服務(wù)能力;支持商業(yè)銀行和創(chuàng)投機構(gòu)、股權(quán)投資機構(gòu)開展合作,實現(xiàn)投貸聯(lián)動;鼓勵設(shè)立專營機構(gòu),如科技金融事業(yè)部、科技支行等。